伴随着我国经济持续快速健康发展，广大居民的收入和生活水平稳步提高，居民储蓄总体上保持着较快的增长态势，表明居民对社会的稳定、发展及银行系统的稳健性都有比较充足的信心，但同时也反映了当前经济运行中存在的一些问题。

　　中国人民银行统计显示，截至１１月３０日，我国境内金融机构储蓄余额达到８５６９３亿元，比２００１年同期增长１８．５％。２００２年前１１个月共新增储蓄额１２０１６亿元，月均增长１１００多亿元。我国国民储蓄率继续高居世界第二位，仅次于日本。

　　中国人民银行统计司经济分析处处长王振营在接受记者采访时说，改革开放以来，居民储蓄总体上一直保持着较快的增长态势，这首先得益于我国健康的经济形势。１９９８年以来，我国实施扩大内需的方针，采取积极的财政政策和稳健的货币政策，克服了亚洲金融危机和世界经济波动的影响，经济发展一直保持了７％至８％的较高增长速度。这期间，经济结构的战略性调整，体制创新，对外开放水平的提高，都大大拓展了经济发展的空间。５年间，国内生产总值先后迈上８万亿元、９万亿元和１０万亿元３个万亿元大台阶。伴随着经济的持续快速发展，广大居民的收入和生活水平也得到稳步提高。２００２年前１１个月，全国金融机构工资性支出达到２１１８０亿元，比２００１年同期增加９．９％，这为储蓄增长提供了坚实的基础。

　　其次，储蓄增长是“藏富于民”的结果。２０多年来，我国分配格局发生了重大变化。改革开放之初，ＧＤＰ和投资增长很快，但储蓄增长并没有达到相应的速度，这是因为当时实行高投资、高积累的政策，对于收入，国家占大头，居民占小头。后来分配思路逐渐调整，国家仅通过税收掌握一部分财力，用于宏观调控，而大量社会财富向民间倾斜，劳动者所获份额在收入总量中所占比例越来越大，这直接促进了储蓄的增长。２００２年前１１个月新增的储蓄额占建国以来我国居民储蓄总额的１４％。

　　王振营说，从国家经济发展的一般历史进程来看，目前我国居民消费水平正处于向一个新台阶跨越的前夕，而储蓄的增长就是在为实现这一跨越进行积累和准备。改革开放前１０年，我们走过了满足“吃”、“穿”需要的阶段；上世纪最后１０年解决了“用”的问题，家电等用品广泛进入家庭；下一阶段的主要任务是解决“住”和“行”的问题。从世界各国的发展历史来看，由日常消费向“住”、“行”等大件消费的转型一般发生在人均ＧＤＰ达到约１０００美元之时，这时消费信贷开始介入。２００２年我国的ＧＤＰ将达到１０万亿元，人均ＧＤＰ已接近１０００美元，我国消费信贷也开始迅速发展，到１１月底，以汽车和住房信贷为主的个人消费信贷贷款余额达到１０１８９亿元，同比增长５２．１％，但是目前多数居民与实现这一转型还有一段距离，而储蓄就成了他们积累的重要方式。

　　国民储蓄率持续居高不下，表明居民对社会的稳定、发展及银行系统的稳健性都有比较充足的信心，但同时也反映出了当前我国经济社会中存在的一些问题。

　　一是我国的社会保障体系还不完善。在发达国家，由商业保险和政府组建的社会保险承担了社会生活的大部分风险，人们可以不必保留过多的储蓄。而目前我国社会保险的覆盖面较低，水平不高，商业保险则存在着险种单一、机制欠灵活等缺陷，生活风险更多地还是要由每个家庭自己承担。再加上中国传统理财观念的作用，目前我国居民仍然倾向于利用储蓄来防范风险。

　　二是我国居民收入两极分化问题较为突出。据统计，占总人口７０％的农村人口储蓄额仅占储蓄总额的１７％，２００２年前１１个月的农村储蓄增长仅占全部增长的１２．５％；在城镇，也是少数人拥有大部分储蓄存款。这种状况导致储蓄额的增长速度远超过经济增长，如果按２００２年经济增长８％计算，储蓄增速将是经济增速的２倍多。

　　王振营说，储蓄大幅度增长为银行提供了充足的信贷资金，保证了金融机构的稳健运行，为国家重点项目建设和积极财政政策的顺利实施提供了基础，但是也增加了银行的风险。目前部分企业效益不好，信用水平较低，致使银行贷款不能及时足额收回，银行还要为越来越多的储蓄存款提供利息，形成较重的负担。此外也加大了资源配置的风险。２００２年股市不景气，企业在证券市场融资减少。２００１年国内企业在股市的融资占全部融资的１０％，２００２年前１１个月这个比例下降至５％，企业越来越多地依赖于银行贷款，这等于将经济资源配置的任务更多地压在了银行的肩上。这种融资渠道单一的局面容易造成决策失误，造成资源配置不合理，形成新的不良资产。（李柯勇）