
今日上午,国内租车行业龙头——神州租车有限公司(简称“神州租车”)在港交所敲响了上市的锣声,成为中国汽车租赁行业上市第一股。
神州租车开盘价报10港元,较发行价8.5港元上涨17.6%,交易活跃。截至首日收盘,公司股价报10.96港元,涨幅达到28.94%,成交28.70亿港元。
上市首日受追捧
在资金的追捧下,神州租车上市首日股价节节拉升,一度攀至11.04港元,涨幅达30%。截至收盘,公司股价报10.96港元,涨幅达到28.94%,成交28.70亿港元。
神州租车CEO兼董事长陆正耀在接受媒体连线时难掩兴奋之情。他说,成功登陆香港资本市场对于神州租车而言是一个阶段性的成功。“一路走来,我们经历了不少事情。但是我们执着发展,今天算是取得了阶段性成功。”
据悉,在路演期间,五大基础投资者和现有股东美国汽车租赁公司Hertz参与了认购。这五大基础投资者分别是美国著名资产管理公司Waddell &Reed 、Hillhouse(高瓴基金)、对冲基金Falcon Edge Capital、Davis Selected Advisers和中国国资委监管的大型企业集团中国诚通,他们按照发行价认购1.3亿美元IPO股份,并承诺在上市后半年内不予出售。
在此前的公开发售环节,神州租车接获2.735万份有效申请,合共认购约86.15亿股股份,获超额认购201.05倍。
有业内人士表示,这次神州租车在香港市场受到热烈追捧,一是由于投资者看好租车行业未来广阔的市场空间以及对神州租车商业模式的认同,二是公司靓丽财务数据给IPO提供了强有力的背书。
数据显示,2014年中国租车市场规模将达380亿元,未来还将以27%的速度保持增长。中国的租车市场足够大,且市场渗透率非常低,这为公司未来高速发展奠定了基础。
根据神州租车向港交所提供的招股书,公司2011年、2012年、2013年总收入分别为8.19亿元、16.09亿元、27.02亿元,年复合增长率81.6%,高增长特征明显。2014年上半年,神州租车实现18.62亿元营收,净利润为2.18亿元。
巩固行业龙头地位
伴随着中国的消费升级、信用体系的逐步建立与完善,以及移动互联网的蓬勃发展所带来的诸多创新发展机遇,中国的汽车租赁市场在近几年进入了快速增长阶段。凭借敏锐的行业洞察力和战略眼光,神州租车在过去几年迅速成长为行业龙头。
罗兰贝格的数据显示,2013年,神州租车以5.3万辆车队规模稳居中国租车公司第一的位置,是第二名一嗨租车的4倍。
截至2014年6月30日,神州租车有5.25万辆汽车在中国70个城市的717个直营租车服务店运营,并在162个城市有202个加盟服务点。
据了解,本次共发行4.26亿股新股,融资所得款65%将用于采购新车,约19%用于偿还银行贷款,约10%用于新产品开发,其余用于补充运营资金和其他一般公司用途。本次发行吸引了高瓴基金在内五大基石投资人。
业内人士表示,租车行业向来投入大、周期长、耗损强,对资金高度依赖,是典型的规模经济。神州租车的成功上市,有利于公司扩大规模、降低成本,助推公司“加速前进”。
陆正耀表示,上市之后神州租车会坚持依靠自身发展的模式,并且进行创新为客户提供更愉悦和经济的体验。
有机构预计,在政策扶持和用车消费环境的改变下,未来租车市场增速将超过整车市场,进入持续快速发展期。而神州租车在行业竞争格局中先拔头筹,有望成为未来数百亿市场的最大受益者。




