新能源：关注光伏充电设施建设 荐11股
本周观点：关注光伏板块：李克强24日主持召开国务院常务会议，决定创新重点领域投融资机制、为社会有效投资拓展更大空间。其中，会议决定，进一步引入社会资本参与水电、核电等项目，建设跨区输电通道、区域主干电网、分布式电源并网等工程和电动汽车充换电设施。我们认为，随着未来相关配套政策的出台，将进一步对光伏、充电设施建设等领域构成利好，我们坚定看好未来光伏和新能源汽车的巨大空间。仍然建议关注光伏板块质地良好、业绩弹性较大的相关股票：林洋电子(601222)、森源电气(002358)、隆基股份(601012)等。此外，建议关注充电设施建设板块：据悉，工信部及能源局制定的新能源充电设施建设规划已获得高层批示，月底将上报国务院。而上周第四批充电设备中标名单的公布，再次引起市场的关注。我们认为，无论从顶层设计还是新能源汽车市场的火爆情况来看，加快充电设施建设已经刻不容缓，充电设施相关上市公司将迎来发展机遇。关注许继电气(000400)、万马股份(002276)、国电南瑞(600406)等。
重要公司动态：1、骆驼股份三季报：报告期内实现营业收入36.79亿元，比上年同期增长11.75%；实现归属于上市公司股东的净利润4.68亿元，同比增长41.60%。2、雪迪龙三季报：报告期内实现营业收入4.97亿元，比上年同期增长46.08%。同时，公司预计2014年实现归属于上市公司股东的净利润为18,780.54-22,804.94万元，同比增长40-70%。3、合康变频三季报：报告期内实现营业收入4.49亿元，比上年同期下降7.86%；实现归属于上市公司股东的净利润2216.51万元，同比下降58.26%。4、南洋科技：控股子公司宁波东旭成新材料科技有限公司与韩国LG电子签订项目合作合同书。5、三星电气：公司全资子公司宁波奥克斯高科技有限公司近日中标“上海来2014年老旧小区改造计量箱协议库存招标采购项目”1个包，中标的电能计量箱数量为19.05万只，中标总金额为1.04亿元。
投资策略：光伏：行业复苏趋势不变，长期关注细分行业龙头阳光电源(300274)，分布式关注林洋电子(601222)、爱康科技(002610)，集中式关注特变电工(600089)、森源电气(002358)。电池：维持对骆驼股份(601311)的“买入”评级，建议关注新宙邦(300037)等锂电池材料企业的投资机会。信达证券
有色金属：密切留意细分行业龙头 荐8股
上周，黄金微跌0.6%。欧元区通缩风险抬头、中国经济数据滑落、埃博拉在美欧扩散，避险情绪升温，近期金、银价格反弹。货币宽松接力棒已从美联储传递到欧央行，欧元主动性贬值是短期美元上涨的主导因素，经过一轮回调之后美元重拾升轨。欧元区通缩风险加剧，边缘国债务危机苗头重燃，紧缩财政措施面临越来越大的压力，金、银价格将继续受强势美元压制。
上周，稀土价格加速下跌，氧化镧、氧化镝分别下跌5.5%、2.1%。八部委再度发文从矿山开采、冶炼分离、流通、出口环节严打私采盗采，往年11月末是稀土配额出台时间，而2015年将取消稀土出口配额和关税政策，预计近期将持续有对冲政策出台。建议关注厦门钨业、创兴资源以及威华股份。
上周，钨、铋继续下跌。钨精矿跌破10万元/吨，接近中小矿山的成本线。若企业收储再度展开，钨价上涨空间较大，建议关注中钨高新、章源钨业、厦门钨业等标的。
投资建议：第一，建议重点关注云海金属。1。公司迎来业绩拐点，一是今年巢湖子公司减亏，二是2015-2016年荆州、惠州项目投产将进一步夯实业绩。2。估值提升。一是公司拟投资高强镁合金及其变形加工产品产业化项目，将成为国内军工用高强镁合金挤压材的领军企业，主要满足军工、航空航天、轨道交通、高端电子对高强镁合金的需求，战略意义极强。二是公司将进一步顺应汽车轻量化趋势，布局车用镁合金深加工，巩固行业领导地位。
第二，建议重点关注宜安科技。1。前三季度业绩同比下降25%，但Q3净利润达1740万元，同比增长60%，环增141%，创下公司自上市以来单季业绩最好记录，主要受益于Gopro新款Hero4的铝合金结构件订单拉动。2。近期公司在液态金属、车用和医用镁合金方面均有斩获，有望进一步提升估值。
第三，建议重点关注利源精制。1。公司业绩增速持续保持较高水平，预计14、15年净利润同比增长20%-35%。尤其是公司近期有望获得轨交车体订单，将部分打消市场对公司2015年新增项目转固后的业绩担忧。3。公司战略具有极强前瞻性，正由单一的铝型材生产商，向高端装备制造商迈进，估值有望提升。10亿公司债于9月底发行完毕，在手现金26亿，投资能力强。第四，建议重点关注焦作万方。1。电解铝+稀土的合理估值约80亿元。若新注入的吉奥高能源无法完成业绩承诺的50%，则将注销其持有的2.11亿股本，剩下10亿股本，对应合理价值8元/股。2。吉奥高能源打开市值空间。拥有先进勘探技术，以油气开发的收入/利润分成为模式，未来有望实现更多油田勘探分红权注入。3。高管股权激励受益面广。安信证券
计算机：重点关注信息安全 荐8股
上周计算机板块下跌0.52%，同期上证下跌1.87%，板块表现强于大盘。其中计算机硬件下跌1.29%，计算机软件下跌0.32%，IT服务下跌0.13%。 总体而言，我们重述今年看好的几个重点方向：智慧城市、IT国产化、移动互联网、信息安全。具体而言：
1、受“新规”带来的产品更新需求，以及今年新产品持续推出，平台化、移动化以及国际化扎实推进，涉足部品部件电子商务以及完善配套互联网金融服务，看好旺财B2B电商，继续重点推荐广联达；全产业链布局智能交通，首家获得国开行授信30亿，具有智能交通龙头地位，重点推荐千方科技；下半年铁总投资加速，公司有望在今年迎来业绩的反转，与比亚迪合作销售锂电池有望提升公司业绩增长空间，继续重点推荐世纪瑞尔。此外，我们继续推荐运维管理业务高速增长，海外融合通信获得突破，收购手游获得移动互联网优质资源，智慧线2.0、3.0逐渐推向市场，“内容+平台”市场空间巨大的神州泰岳；今年软件外包行业将继续高增长，持续关注有望实现从外包向行业解决方案转型的博彦科技；
2、我们继续看好信息安全板块在14年的表现，信息安全将成为未来一段时间市场不变的热点主题，首推启明星辰，建议关注浪潮信息、华胜天成、北信源；我们认为今后两年智慧城市和IT国产化复合产业链上的公司业绩将会有明显改善，建议继续关注东华软件、华宇软件、太极股份。长期来看公司的业绩和基本面将是支撑股价最重要的因素，一些基本面可能反转或业绩持续向好的公司值得我们去一直关注，建议继续关注：四维图新、捷成股份、银江股份、华力创通、金证股份、超图软件。中信建投
